去年，也就是2023年，是南美洲石油行業(yè)的動(dòng)蕩時(shí)期。隨著人們對(duì)氣候變化的日益認(rèn)識(shí)，地區(qū)政府推動(dòng)減少排放，并實(shí)施旨在加強(qiáng)環(huán)境保護(hù)的政策。地緣政治不穩(wěn)定加劇，加上監(jiān)管審查和增稅的增加，進(jìn)一步影響了南美洲大陸的石油行業(yè)。與此同時(shí)，圭亞那和巴西的大型海上石油繁榮引起了大型石油公司和世界各國(guó)政府的極大關(guān)注，尤其是擔(dān)心失去對(duì)石油價(jià)格控制的歐佩克石油卡特爾領(lǐng)導(dǎo)人。南美洲再次成為碳?xì)浠衔锷a(chǎn)大國(guó)，包括圭亞那和巴西在內(nèi)的許多地區(qū)國(guó)家報(bào)告了2023年的創(chuàng)紀(jì)錄產(chǎn)量。以下是去年南美四大石油生產(chǎn)商的主要發(fā)展情況。

#4 阿根廷

阿根廷是南美洲第二大經(jīng)濟(jì)體，2023年國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值為6220億美元，是南美洲大陸第四大石油生產(chǎn)國(guó)。該國(guó)正在經(jīng)歷一場(chǎng)史詩般的頁巖油氣繁榮，再次陷入災(zāi)難性的經(jīng)濟(jì)危機(jī)。2023年，阿根廷的通貨膨脹率飆升至211.4%的數(shù)十年高點(diǎn)，超過委內(nèi)瑞拉的190%，成為僅次于黎巴嫩的世界第二高年通貨膨脹率，這突顯了阿根廷經(jīng)濟(jì)災(zāi)難的嚴(yán)重性。危機(jī)的惡化可以歸咎于歷屆庇隆主義政府的失誤，政治局外人、自稱無政府資本主義者的哈維爾·米利贏得了阿根廷2023年的總統(tǒng)選舉。

上任后，米利總統(tǒng)立即開始實(shí)施經(jīng)濟(jì)沖擊療法，旨在穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)和遏制猖獗的通貨膨脹。盡管如此，這些都帶來了相當(dāng)大的風(fēng)險(xiǎn)，并導(dǎo)致2023年12月的通貨膨脹率飆升至25.5%的歷史月度高點(diǎn)。隨著米萊總統(tǒng)取消復(fù)雜的資本管制，削減財(cái)政支出，降低昂貴的能源和交通補(bǔ)貼，將產(chǎn)生相當(dāng)大的財(cái)政影響。人們擔(dān)心，隨著這些措施的實(shí)施，生活成本和失業(yè)率將螺旋式上升，引發(fā)抗議，并可能引發(fā)另一場(chǎng)政治危機(jī)。盡管阿根廷蓬勃發(fā)展的非常規(guī)石油繁榮帶來了可觀的經(jīng)濟(jì)意外之財(cái)，但這種情況仍在發(fā)生，米萊的能源政策將大大推動(dòng)這一繁榮。

阿根廷經(jīng)濟(jì)部的數(shù)據(jù)顯示，2023年12月，原油產(chǎn)量創(chuàng)下699684桶/日的歷史新高，天然氣產(chǎn)量降至略低于42億立方英尺/日的10個(gè)月低點(diǎn)，遠(yuǎn)低于2023年8月記錄的51億立方英尺的歷史新高。正在進(jìn)行的750萬英畝Vaca Muerta頁巖地層的開采是2023年12月頁巖油穩(wěn)步增長(zhǎng)的原因，頁巖油占阿根廷開采石油總量的近53%。事實(shí)上，非常規(guī)石油產(chǎn)量在2023年10月首次突破了一半大關(guān)。同時(shí)，這一時(shí)期生產(chǎn)的天然氣有58%是從頁巖中提取的。

布宜諾斯艾利斯將Vaca Muerta視為阿根廷陷入夸大的繁榮和蕭條周期的災(zāi)難性經(jīng)濟(jì)的靈丹妙藥。分析人士稱，隨著國(guó)家控制的YPF公司和外國(guó)鉆井商對(duì)Vaca Muerta的投資，該頁巖區(qū)塊的產(chǎn)量將進(jìn)一步增長(zhǎng)，該區(qū)塊優(yōu)于許多美國(guó)地層。YPF計(jì)劃每年花費(fèi)50億至60億美元，正在剝離老化的成熟油田，以便專注于Vaca Muerta豐富的頁巖油氣面積。外國(guó)能源巨頭也在加大對(duì)阿根廷非常規(guī)石油領(lǐng)域的投資。這將使產(chǎn)量在2035年達(dá)到220萬桶/日的預(yù)測(cè)峰值。雖然米萊有爭(zhēng)議的政策最終可能使阿根廷擺脫經(jīng)濟(jì)危機(jī)，但Vaca Muerta石油繁榮將提振GDP，改善貿(mào)易平衡，增加財(cái)政收入。

#3 委內(nèi)瑞拉

去年，委內(nèi)瑞拉這個(gè)南美國(guó)家取得了一系列驚人的突破。在1999年之前，委內(nèi)瑞拉是南美洲大陸最大的石油生產(chǎn)國(guó)。在一個(gè)意想不到的事態(tài)發(fā)展中，美國(guó)總統(tǒng)喬·拜登在2023年10月期間廣泛放松了對(duì)委內(nèi)瑞拉的制裁，為期六個(gè)月，以換取2024年總統(tǒng)選舉的自由和民主保障。這使委內(nèi)瑞拉能夠重新開始開采和出口石油，并獲得石油銷售付款。這是在美國(guó)白宮于2022年11月授權(quán)超級(jí)巨頭雪佛龍公司恢復(fù)在委內(nèi)瑞拉開采石油出口到美國(guó)之后發(fā)生的。

出于這些原因，委內(nèi)瑞拉的石油產(chǎn)量以及隨后依賴石油的經(jīng)濟(jì)在2023年以穩(wěn)定的速度增長(zhǎng)。2021年，隨著新冠肺炎疫情的減弱，歐佩克數(shù)據(jù)顯示委內(nèi)瑞拉平均每天開采55.3萬桶石油，到2023年，這一數(shù)字顯著上升了35%，達(dá)到74.9萬桶。2023年12月，委內(nèi)瑞拉的石油產(chǎn)量創(chuàng)下了78.6萬桶/日的多年新高。這是經(jīng)濟(jì)活動(dòng)大幅增長(zhǎng)的原因，2023年國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值增長(zhǎng)4%，國(guó)際貨幣基金組織預(yù)測(cè)2024年增長(zhǎng)4.5%。不斷增長(zhǎng)的石油產(chǎn)量將支撐政府金庫，同時(shí)允許國(guó)家石油公司PDVSA為目前阻礙進(jìn)一步產(chǎn)量增長(zhǎng)的搖搖欲墜的石油基礎(chǔ)設(shè)施的重建提供資金。

盡管如此，有跡象表明委內(nèi)瑞拉的復(fù)蘇可能是短暫的。2023年，委內(nèi)瑞拉總統(tǒng)馬杜羅加大了對(duì)鄰國(guó)圭亞那和委內(nèi)瑞拉對(duì)Essequibo地區(qū)的主權(quán)主張的武力威脅，這引起了許多地區(qū)大國(guó)的憤怒，尤其是美國(guó)和巴西，而英國(guó)則向其前殖民地派遣了一艘軍艦以示團(tuán)結(jié)。馬杜羅正在利用Essequibo爭(zhēng)端向委內(nèi)瑞拉反對(duì)派施壓，馬杜羅政府指責(zé)主要反對(duì)派人物瑪麗亞·科琳娜·馬查多與能源巨頭埃克森公司進(jìn)行腐敗行為，洗錢并破壞委內(nèi)瑞拉對(duì)Essequibo地區(qū)的主權(quán)。今年早些時(shí)候，馬杜羅的政府甚至以微弱的理由禁止馬查多擔(dān)任公職15年。馬查多贏得了2024年反對(duì)派團(tuán)結(jié)候選人的初選。這引發(fā)了相當(dāng)多的猜測(cè)，即拜登政府將不會(huì)在2024年4月的最后期限后延長(zhǎng)制裁減免。在馬查多禁令頒布后，美國(guó)國(guó)務(wù)院向委內(nèi)瑞拉發(fā)出警告，強(qiáng)調(diào)只有委內(nèi)瑞拉履行其自由公正選舉的承諾，才會(huì)重新解除制裁。

#2 哥倫比亞

在經(jīng)歷了已經(jīng)陷入困境的2022年之后，去年對(duì)哥倫比亞石油行業(yè)來說是動(dòng)蕩的一年。飽受沖突蹂躪的安第斯國(guó)家有史以來第一位左翼總統(tǒng)Petro于2022年8月7日上任，他繼續(xù)執(zhí)行他的議程，讓哥倫比亞擺脫對(duì)化石燃料的依賴。Petro計(jì)劃的關(guān)鍵是停止授予新的碳?xì)浠衔锟碧胶贤⒔顾毫鸦蛩毫选＿@一支持可再生能源發(fā)展的激進(jìn)計(jì)劃，加上2022年11月針對(duì)采掘業(yè)的增稅，導(dǎo)致2023年碳?xì)浠衔锿顿Y暴跌。峰值行業(yè)機(jī)構(gòu)哥倫比亞石油協(xié)會(huì)聲稱，2023年私人碳?xì)浠衔锿顿Y下降了三分之一。

2023年期間，哥倫比亞的石油行業(yè)受到民間異見和不斷上升的暴力的沖擊。其中很大一部分是由于受石油泄漏和其他形式的環(huán)境退化影響的社區(qū)對(duì)環(huán)境的日益擔(dān)憂，以及一些鉆井商未能保持穩(wěn)定的社會(huì)許可證。社區(qū)封鎖和其他抗議活動(dòng)在Putumayo盆地和Arauca等其他偏遠(yuǎn)產(chǎn)油區(qū)很常見，這些事件擾亂了行業(yè)運(yùn)營(yíng)，從而導(dǎo)致石油產(chǎn)量下降。

飆升的可卡因產(chǎn)量在2022年創(chuàng)下歷史新高，這是石油行業(yè)運(yùn)營(yíng)的許多偏遠(yuǎn)地區(qū)暴力和違法行為加劇的原因。這進(jìn)一步阻礙了勘探和生產(chǎn)活動(dòng)，同時(shí)也導(dǎo)致哥倫比亞管道網(wǎng)絡(luò)的石油盜竊激增。經(jīng)營(yíng)哥倫比亞石油管道的國(guó)家石油公司Ecopetrol的子公司Cenit估計(jì)，65%的被盜石油將用于制造可卡因，并將其加工成粗汽油。提取古柯葉生物堿需要大量的汽油，而古柯葉生物堿是制造可卡因所需的關(guān)鍵前體。Cenit聲稱，通過部署無人機(jī)、管道壓力傳感器和部署軍隊(duì)巡邏隊(duì)監(jiān)測(cè)管道，2023年期間石油盜竊減少了36%。

這些事件正在嚴(yán)重影響哥倫比亞的石油工業(yè)。自2020年新冠肺炎大流行以來，產(chǎn)量似乎陷入了無休止的螺旋式下降。哥倫比亞石油監(jiān)管機(jī)構(gòu)國(guó)家碳?xì)浠衔锞?ANH)的數(shù)據(jù)顯示，2023年，該國(guó)平均每天開采77.6817萬桶石油和11億立方英尺天然氣。雖然哥倫比亞是南美洲第二大石油生產(chǎn)國(guó)，但遠(yuǎn)低于2019年報(bào)告的88.5863萬桶/日。哥倫比亞的石油產(chǎn)量不太可能大幅增長(zhǎng)并恢復(fù)到疫情前的水平，特別是在工業(yè)稅提高、地緣政治不確定性加劇和不安全局勢(shì)加劇阻礙外國(guó)能源投資的情況下。

#1 巴西

盡管歐佩克+成員國(guó)尤其是沙特阿拉伯一直在削減石油產(chǎn)量，但南美最大的石油生產(chǎn)國(guó)巴西的產(chǎn)量卻創(chuàng)下了歷史新高。碳?xì)浠衔锉O(jiān)管機(jī)構(gòu)巴西國(guó)家石油、天然氣和生物燃料署(ANP)的數(shù)據(jù)顯示，2023年，該國(guó)平均每天生產(chǎn)430萬桶石油當(dāng)量。與去年同期相比，這一數(shù)字略高出10%以上，也是巴西首次開采超過400萬桶石油當(dāng)量，其中原油占該國(guó)總產(chǎn)量的78%，即340萬桶。這使巴西成為世界第七大原油生產(chǎn)國(guó)，僅次于中國(guó)，領(lǐng)先于歐佩克成員國(guó)阿拉伯聯(lián)合酋長(zhǎng)國(guó)。

巴西政府計(jì)劃通過Potencializa E&P計(jì)劃，在本十年末將石油產(chǎn)量提高到540萬桶/日。如果這個(gè)南美最大的經(jīng)濟(jì)體實(shí)現(xiàn)這一崇高目標(biāo)，它將超過加拿大，成為世界第四大石油生產(chǎn)國(guó)。盡管這需要大幅增產(chǎn)54%，但有跡象表明，巴西擁有實(shí)現(xiàn)這一宏偉目標(biāo)的碳?xì)浠衔餄摿Α?023年12月，南美最大經(jīng)濟(jì)體每天開采近360萬桶石油和56億立方英尺天然氣。盡管這比2023年11月創(chuàng)下的歷史產(chǎn)量高點(diǎn)分別低2.5%和3.4%，但有充分證據(jù)表明，巴西的碳?xì)浠衔锂a(chǎn)量將繼續(xù)穩(wěn)定增長(zhǎng)。外國(guó)能源投資繼續(xù)流入巴西巨大的海上石油繁榮，這是由該國(guó)巨大的鹽前油藏推動(dòng)的，這些油藏占已探明儲(chǔ)量的77%，總計(jì)149億桶。

雖然外國(guó)資本的流入對(duì)開發(fā)巴西巨大的海上石油潛力至關(guān)重要，但巴西國(guó)家石油公司正在牽頭開發(fā)該國(guó)的海上油氣盆地。綜合能源巨頭計(jì)劃在2024年至2028年間投資1020億美元，比之前的計(jì)劃高31%，其中72%，即730億美元專門用于勘探和生產(chǎn)活動(dòng)。這筆可觀的支出將用于鉆探50口探井和350多口生產(chǎn)開發(fā)井，同時(shí)允許部署14艘新的浮式生產(chǎn)儲(chǔ)油和卸載船。巴西國(guó)家石油公司估計(jì)，這將使該公司在2024年至2028年間的產(chǎn)量提高14%，達(dá)到每天320萬桶石油當(dāng)量。

巴西國(guó)家石油公司的巨額支出加上私人外國(guó)能源投資的大量流入，表明巴西實(shí)現(xiàn)了到2029年將石油產(chǎn)量提高到540萬桶的目標(biāo)。這將使巴西超過加拿大，成為僅次于沙特阿拉伯的世界第四大石油生產(chǎn)國(guó)。令人震驚的是，歐佩克+財(cái)團(tuán)在2023年底邀請(qǐng)南美最大的石油生產(chǎn)國(guó)加入該集團(tuán)，突顯了巴西石油繁榮和產(chǎn)量增長(zhǎng)帶來的威脅。巴西政府于2024年1月接受了加入歐佩克的邀請(qǐng)，盡管巴西將不受生產(chǎn)配額的限制。這是歐佩克+的一次重大變革，加強(qiáng)了其影響全球能源價(jià)格的能力。